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Comptes consolidés au 31 décembre 2015
Tableau de flux de trésorerie consolidé
2015
2014
(en millions d'euros)
Remboursement d'emprunts obligataires
(7)
(744)
(1 178)
Intérêts financiers nets versés
(360)
(463)
Autres variations de l'endettement
(7)
(625)
71
Impact des activités abandonnées
0
(17)
Variation de la trésorerie issue du financement
(821)
(874)
Variation nette de la trésorerie avant effet change
(139)
(1 662)
Incidence des variations de change
(249)
19
Variation nette de la trésorerie
(388)
(1 643)
Trésorerie à l'ouverture de l'exercice
3 113
4 757
Trésorerie à la clôture de l'exercice
2 724
3 113
La variation du besoin en fonds de roulement est détaillée en note 5.4.1.
(1)
Les acquisitions d'immobilisations corporelles et incorporelles sont expliquées en notes 6.1 et 6.2.
(2)
Ce poste s’explique en 2014 par les opérations décrites en note 3.2.2 (acquisitions de Dia en France et Billa en Italie et participation dans l’entreprise associée
(3)
Carmila).
Ce poste s’explique principalement par l’opération d’ouverture de capital de la filiale brésilienne du Groupe décrite en note 3.2.2 (en 2014, le montant
(4)
correspond principalement au paiement initial du prix de cession de la quote-part de 10 % cédée fin 2014
; en 2015, le montant s’explique principalement
par la réception du solde du prix de cession, ainsi que par l’exercice au 1
er
semestre 2015 d’une option de 2 % détenue par la société d’investissement
brésilienne Peninsula).
Ce poste correspond au montant du dividende versé en numéraire aux actionnaires n’ayant pas retenu l’option du paiement en actions (cf. note 2.3).
(5)
Ce poste s’explique principalement par la cession d’actions auto-détenues décrite en note 2.1.
(6)
Cf. note 12.2.
(7)
DOCUMENT DE RÉFÉRENCE 2015
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