Document de référence 2016

135 GECINA – Comptes annuels Document de référence 2016 Portefeuille d’instruments dérivés En milliers d’euros 31/12/2016 31/12/2015 Dérivés en vigueur à la clôture Swaps payeurs taux fixe 450 000 390 000 Achats caps 625 000 625 000 Ventes caps Swaps receveurs taux fixe 400 000 400 000 Sous-total 1 475 000 1 415 000 Dérivés à effet différé (1) Caps (achats) Swaps payeurs taux fixe 150 000 Sous-total 150 000 0 TOTAL 1 625 000 1 415 000 (1) Y compris variations de nominal sur dérivés en portefeuille à la clôture. La juste valeur du portefeuille de produits dérivés fait apparaître au 31 décembre 2016 une perte latente de résiliation de 29 millions d’euros. Des instruments de couverture ont fait l’objet de restructurations au cours de l’exercice entraînant des charges financières de résiliation pour 23 millions d’euros. 4.3.4.10. Charges à payer, produits à recevoir et charges et produits constatés d’avance Ces éléments sont inclus dans les postes suivants du bilan : En milliers d’euros 31/12/2016 31/12/2015 Emprunts obligataires 34 854 63 029 Dettes financières 60 2 857 Fournisseurs 17 033 12 398 Dettes fiscales et sociales 19 463 16 977 Dettes sur immobilisations 29 788 17 142 Divers 484 468 Total charges à payer 101 682 112 871 Produits constatés d’avance 862 1 092 TOTAL PASSIF 102 544 113 963 Immobilisations financières 6 302 6 391 Créances clients 1 620 902 Autres créances 651 9 406 Total produits à recevoir 8 573 16 699 Charges constatées d’avance 22 373 26 014 TOTAL ACTIF 30 946 42 713 Les charges constatées d’avance se rapportent essentiellement aux frais d’émission d’emprunts pour 19 millions d’euros. Les produits à recevoir inscrits en « Autres créances » concernent pour 98 milliers d’euros des produits de refacturations au sein du Groupe. 4.3.4.11. Dépôts et cautionnements reçus Ce poste, d’un montant de 23 millions d’euros, représente essentiellement les dépôts versés par les preneurs en garantie de loyers.